パスワードを忘れた? アカウント作成
この議論は賞味期限が切れたので、アーカイブ化されています。 新たにコメントを付けることはできません。

ファイナンス数学の未来は明るい ?」記事へのコメント

  • 未来が暗くても (スコア:4, すばらしい洞察)

    by Anonymous Coward
    量子論の父と呼ばれたマックスプランク(だったと思う)は物理を専攻しようとしたら先生から「もう物理なんて終わり。あとは測定の精度を上げるだけしか仕事ないよ。」と言われたそうです。その後の展開を知っている我々から言えるのはどんな分野であっても「好きだったらやったらいいし、嫌になったらやめたらいいよ。」しかないですよ。
    • by Anonymous Coward
      CDSをやっていた金融機関が詐欺だったんだと思うんだ、ファイナンス数学はちゃんと機能する

      自分はオプション程度しかやった事がないので、CDSの理論はよくわからないけれども、原理については大体想像は付きます。
      式なんてわからなくてもモンテカルロ方式で計算機使って力ずくで計算すれば、効率はともかく自分にもできそうな気はします。
      こういったものは、ある種の保険で、いくら保険料ももらって保障するかという話、割に合わないと思うならやらなきゃいいし
      あまりにバカっぽい価格を提示してくる相手があるなら買ってしまえばいい、なにも絶対売らないといけない
      • Re: (スコア:2, 参考になる)

        by Anonymous Coward

        ところで、裏付けとなる資金もないのに、保険契約ってそりゃ詐欺でしょ
        むしろこっちが大問題たと思うんですよ。
        資金を準備していない → 対応する金利がない → 現場は0コストでリスクテーク → 市場の失敗 (本来ならあるはずの金利コストが入っていない)
        これは、ファイナンス数学の問題ではなく、制度の問題です。

        CDSは一種の債務保証だとしてちゃんと引当金を積めばよかったという主張かと思いますが、
        そもそもCDSは「引当金を積まなくていい方法はないか?」というところから始まっている
        ので順序が逆ですね。
        しかし制度の問題というのは同意で、数学的手法を金融に取り込むことは有益でも、法律の
        抜け穴を誰かが目敏く見つけ、その金脈に多数が群がり、既得権益として確立し規制できな
        くなるというのは現代社会の問題として捉えておくべきだと思います。

        • by Anonymous Coward on 2009年04月27日 18時50分 (#1556025)
          >引当金を積まなくていい方法はないか?
          そんな物は存在するの?
          どんなに頑張ってポートフォリオ組んでも1/√Nにしかならないのでにわかに信じられないのですが・・・
          本当にそういうものなんですかCDSって?
          どう見ても信用は、大企業だから安心という点にしかないような・・・
          親コメント

一つのことを行い、またそれをうまくやるプログラムを書け -- Malcolm Douglas McIlroy

処理中...